Рейтинг@Mail.ru
 
Вверх
 
 
 
 
 
 
 
Выбирайте предприятие, которым может управлять любой дурак — потому что рано или поздно дурак, вероятно, его и возглавит.
Питер Линч
Финансы в цитатах
 
 
 
 
 
Базовые знания
Базовые знания > Технический анализ > Индикаторный анализ > Методы работы со скользящими средними
 
Оглавление
 
3.Технический анализ
 

Технический анализ

Технический анализ
 

Индикаторный анализ

Статья на тему «Методы работы со скользящими средними».

Как уже было сказано, скользящие средние – инструмент, применяемый для выявления рыночных тенденций. С их помощью участники торгов пытаются отследить начало тенденций или их завершение. Для этого используют одну, две или три скользящих средних, построенных на графике цены инструмента.

При работе с одной скользящей средней, построенной на графике цены инструмента, выделяют следующие сигналы для покупки или продажи:

  1. Сигнал к покупке поступает тогда, когда цена закрытия пересекает кривую скользящей средней снизу вверх (цена закрытия оказывается выше кривой скользящей средней),
  2. Сигнал к продаже поступает тогда, когда цена закрытия пересекает кривую скользящей средней сверху вниз (цена закрытия оказывается ниже кривой скользящей средней).

Работая по такой схеме, трейдеры, условно, делают предположение о том, что на рынке преобладают трендовые движения, и если какая-либо тенденция началась, то она будет иметь продолжение до тех пор, пока не поступят сигналы к ее завершению.

При этом кривая скользящей средней рассматривается, как  отражение долгосрочной тенденции, а движение цены – текущей краткосрочной тенденции. В этом случае, если цена закрытия инструмента пересекает кривую средней сверху вниз, то можно сказать что краткосрочная тенденция, по сравнению с долгосрочной, начала снижаться и перешла из положительной зоны в отрицательную. Если предполагать, что данная тенденция будет продолжена, то необходимо продавать акции. При обратном сценарии, когда цена закрытия инструмента пересекает кривую средней сверху вниз, можно сказать что краткосрочная тенденция, по сравнению с долгосрочной начала повышаться. Следовательно, если предполагать, что данная тенденция будет продолжена, необходимо покупать акции.

Естественно, что если на рынке будут отсутствовать трендовые движения и любое начавшееся движение будет очень быстро прекращаться, то подобная стратегия ничего кроме убытков не принесет (будет очень много ложных сигналов).

Помимо сигналов к покупке или продаже подаваемых при пересечении цены и скользящей средней, наклон скользящей средней можно просто рассматривать как направление долгосрочной тенденции и по направлению данной тенденции совершать сделки, опираясь на другие сигналы (применять наклон скользящей средней, как фильтр, отсеивая сигналы противоположные, указываемой средней тенденции).

Для примера рассмотрим "недельный" график обыкновенных акций Сбербанка с одной простой скользящей средней с периодом усреднения 50 (см. рис. 1).

 

Рис. 1. График обыкновенных акций Сбербанка ("недельный") с одной простой  скользящей средней с периодом усреднения 50.

Красными стрелками на графике изображены сигналы к продаже, зелеными – сигналы к покупке. Помимо этого на графике овалами обозначены, так называемые ложные сигналы, случаи, когда цена, пересекая кривую средней сверху вниз, подавала сигнал к продаже, но возвращалась обратно – выше линии кривой.

Как видно из графика сигналы к продаже или покупке возникают, только тогда когда тенденция уже началась, или развернулась, с некоторым запаздыванием.

Применение скользящих средних при торговле акциями сбербанка на этом временном интервале было бы вполне оправданным. Так как на рынке преобладали трендовые движения, сначала вызванные кризисом 2008 года, а потом резким восстановлением рынка. За исключением нескольких ложных сигналов, принесших незначительные убытки, в целом сигналы, даваемые скользящей средней на данном временном интервале, принесли бы значительный доход. Для исключения ложных сигналов при пробое кривой скользящей средней могут быть также применимы фильтры, используемые для пробоя линии тренда.

Как указывалось выше, для подтверждения истинности пробоя может быть установлен ценовой или временной фильтр:

  1. Ценовой фильтр заключается в том, что пробой считается истинным, если цены после пробоя дополнительно отошли от точки пробоя на определенную величину.
  2. Временной фильтр заключается в том, что пробой считается выполненным, если после пробоя линии средней, ниже нее (или выше, если пробой линии средней прошел снизу вверх) закрываются несколько свечей (например, одна или две свечи).

Естественно, что наличие ложных сигналов  или их отсутствие зависит от настройки скользящей средней, точнее от  ее промежутка усреднения. Чем больше промежуток усреднения, тем меньше будет ложных сигналов, но  тем больше скользящая  средняя будет запаздывать, т .е.  тем большие движения, мы будем упускать при начале новой тенденции.

Еще одним вариантом отслеживания тенденций является построение двух скользящих средних с различными промежутками усреднения. В этом случае скользящая средняя с большим промежутком усреднения является также отражением долгосрочной тенденции, а средняя с меньшим промежутком усреднения – краткосрочной, текущей тенденции. Сигналы, подаваемые от пересечения этих двух кривых аналогичны сигналам от пересечения цены инструмента и лини средней. Если средняя с меньшим периодом усреднения пересекает среднюю с большим периодом усреднения снизу вверх, то появляется сигнал для покупки, если – сверху вниз, то появляется сигнал для продажи.

На рис. 2 представлен тот же график сбербанка, с двумя скользящими средними, первая с промежутком усреднения 50, вторая с промежутком усреднения 10.

 

Рис. 2. График обыкновенных акций Сбербанка ("недельный"), с двумя скользящими средними, с промежутками усреднения 50 и 10.

Пересечение двух скользящих средних с разными промежутками усреднения дает на много меньше ложных сигналов по сравнению с сигналами, поступающими от пересечения цен закрытия и линии средней. Уменьшение количества ложных сигналов является, во-первых, следствием сглаживания цен (убраны максимальные и минимальные значения), а, во-вторых, следствием измененных настроек. Так как, в отличие от цен закрытия, скользящая средняя с промежутком усреднения 10 будет реагировать только на более значительные изменения цены и как следствие, запаздывать. Как видно из рисунка применение скользящих средних в данном случае позволило полностью исключить ложные сигналы, присутствующие на рис. 34. Однако сигналы, создаваемые пересечением двух средних, появляются с некоторым запозданием (точки "Б" на рис. 2), по сравнению с сигналами от пересечения цен закрытия со скользящей средней с большим промежутком усреднения (точки "А" на рис. 2).

Что касается настроек скользящих средних (выбора наилучших промежутков усреднения в каждом конкретном случае), то одного какого-то правила здесь не существует. Вот несколько вариантов настроек скользящих средних:

  1. Период усреднения средней может быть подобран таким образом, чтобы средняя являлась сильной линией поддержки при восходящей тенденции, а при нисходящей — линией сопротивления.
  2. Если удается выделить некую цикличность на рынке, то промежуток усреднения можно выбрать равным половине длины найденного цикла.
  3. В качестве промежутка усреднения могут быть выбраны какие-либо ровные числа, скажем 20, 50, 100, 200 и т.д. К примеру, на "дневных" графиках, применяя в качестве промежутка усреднения число числа 20 (или 21), фактически вы усредняйте данные за один календарный месяц ( в среднем 21-22 рабочих дней в месяце) и т.д.
  4. Многие в качестве промежутка усреднения выбирают числа Фибоначи (или какие-либо другие мистические числ:)).

Если рассматривать графики одного масштаба, например, "дневные", то можно руководствоваться следующим простым правилом: чем более длинную тенденцию Вы пытаются найти, тем больше должен быть промежуток усреднения средней. Большой рыбе — большое удилище. 200-дневное МА, например, годится для инвесторов, желающих оседлать крупные тенденции и надолго вложить деньги в акции. Для большинства трейдеров подойдут средние с  промежутком усреднения от 10 до 20 дней. Но скользящая средняя не должна быть слишком короткой, скажем, короче восьми дней: иначе Вы начнете ловить не тенденции, а мелкие перемены.

Как уже было сказано, скользящие средние – инструмент, применяемый для выявления рыночных тенденций. С их помощью участники торгов пытаются отследить начало тенденций или их завершение. Для этого используют одну, две или три скользящих средних, построенных на графике цены инструмента. При...
../user_files/grafik-sberbanka-s-dvumya-skolzyashhimi-srednimi.jpg
скользящие, средней, сигнал, усреднения, сигналы, тенденций, промежутка, цены,
Глава:  1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 
Комментарии (0):
 
Свернуть
Загрузка...
Загрузка...
 
 
 
 
 
 
 
Root 2014г.
Копирование материалов сайта разрешено только при наличии активной ссылки на www.fondovik.com
Top-100 блогов инвесторов, 
трейдеров и аналитиков
Яндекс.Метрика Рейтинг@Mail.ru