Рейтинг@Mail.ru
 
Вверх
 
 
 
 
 
 
 
Стреляя наудачу, вы почти всегда промахнетесь.
Питер Линч
Финансы в цитатах
 
 
 
 
 
Базовые знания
 
Оглавление
 
Статьи [Финансовые инструменты]
 

Статьи [Финансовые инструменты]

Статьи [Финансовые инструменты]
 

Фьючерсные спреды

Классификация, анализ, торговля фьючерсными спредами.

Автор: Кирилл Перчанок

Статья на тему «Спред печное топливо/нефть [примеры]».

Ниже приводятся два примера с расчетами и графиками данного спреда. Предположим, что 07.09.10 инвестор решает приобрести спред между ноябрьскими за 2010 год фьючерсными контрактами на печное топливо (НОХ0) и нефть (CLX0) (рис. 10.2).

Значение спреда на момент открытия сделки было равно 11,76. 24.09.10 инвестор решает закрыть эту сделку при новом значении спреда в 14,30. Таким образом, инвестор получил прибыль в размере 2.535 долларов.

График спреда HOX0/CLX0

Рис. 10.2. График спреда HOX0/CLX0 

В табл. 10.1 приведен расчет этой сделки.

Таблица 10.1

Покупка спреда HOX0/CLX0

 

 

НО 10Х

 

CL10X

Спред

07.09.2010

Покупка

2,0605

Продажа

74,78

11,76

24.09.2010

Продажа

2,1211

Покупка

74,79

14,30

Результат no одному контракту

 

0,0606

 

-0,0100

 

Результат в $ по одному контракту

 

$2.545,20

 

-$10,00

 

Спред в $

 

 

 

 

$2.535,20

Еще один пример, теперь уже убыточной сделки. Инвестор купил спред между декабрьскими фьючерсными контрактами на печное топливо (HOZO) и нефть (CLZ0) (рис. 10.3), рассчитывая на его расширение.

График спреда HOZ0/CLZ0

Рис. 10.3. График спреда HOZ0/CLZ0

Значение спреда на момент открытия сделки составляло 11,79, а на момент закрытия (26.08.2010) – 11,25. Из табл. 10.2 видно, что за время владения спредом инвестор понес убыток в размере 541 долларов.

Таблица 10.2

Покупка спреда HOZ0/CLZ0

 

 

H010Z

 

CL10Z

Спред

30.06.2010

Покупка

2,1190

Продажа

77,21

11,79

26.08.2010

Продажа

2,0554

Покупка

75,08

11,25

Результат по одному контракту

 

-0,0636

 

2,1300

 

Результат в $ по одному контракту

 

-$2.671,20

 

$2.130,00

 

Спред в $

 

 

 

 

-$541,20

Ниже приводятся два примера с расчетами и графиками данного спреда. Предположим, что 07.09.10 инвестор решает приобрести спред между ноябрьскими за 2010 год фьючерсными контрактами на печное топливо (НОХ0) и нефть (CLX0) (рис. 10.2). Значение спреда на момент открытия сделки было равно 11,76....
Автор ,
спреда,
Глава:  1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 
Комментарии (0):
 
Свернуть
Загрузка...
Загрузка...
 
 
 
 
 
 
 
Root 2014г.
Копирование материалов сайта разрешено только при наличии активной ссылки на www.fondovik.com
Top-100 блогов инвесторов, 
трейдеров и аналитиков
Яндекс.Метрика Рейтинг@Mail.ru