Рейтинг@Mail.ru
 
Вверх
 
 
 
 
 
 
 
Капитал - мертвая производственная сила, которая, подобно вампиру, живет только при всасывании живой рабочей силы, и живет тем больше, тем больше труда она всасывает.
Карл Маркс
Финансы в цитатах
 
 
 
 
 
Базовые знания
 
Оглавление
 
Статьи [Финансовые инструменты]
 

Статьи [Финансовые инструменты]

Статьи [Финансовые инструменты]
 

Фьючерсные спреды

Классификация, анализ, торговля фьючерсными спредами.

Автор: Кирилл Перчанок

Статья на тему «Спред печное топливо/бензин [примеры]».

Для того чтобы дать более полное представление о методике подсчета результатов торговых сделок, ниже приводятся два примера, один из которых описывает ситуацию получения инвестором прибыли, другой – убытка.

Предположим, что 22.09.10 инвестор решил купить спред между декабрьскими за 2010 год фьючерсными контрактами на печное топливо (HOZ0) и бензин (RBZ0) (рис. 11.2).

Значение спреда на момент открытия сделки было -0,2330. 07.10.10 инвестор решил закрыть эту сделку, за это время значение спреда изменилось до -0,1719. Таким образом, он получил прибыль в размере 2.566 долларов.

График спреда RBZ0/HOZ0

Рис. 11.2. График спреда RBZ0/HOZ0

В табл. 11.1 приведен подсчет результата этой операции.

Таблица 11.1

Продажа спреда RBZ0/HOZ0

 

 

RBZ0

 

HOZ0

Спред

22.09.2010

Покупка

1,9103

Продажа

2,1433

-0,2330

07.10.2010

Продажа

2,1795

Покупка

2,3514

-0,1719

Результат по одному контракту

 

0,2692

 

-0,2081

 

Результат в $ по одному контракту

 

$11.306,40

 

-$8.740,20

 

Спред в $

 

 

 

 

$2.566,20

Другой пример, но уже убыточной сделки. 26.08.2010 инвестор продал спред между октябрьскими фьючерсными контрактами на печное топливо (HOV0) и бензин (RBV0) (рис. 11.3).

Из табл. 11.2 видно, что за период владения спредом инвестор получил убыток в размере 772 доллара.

График спреда RBV0/HOV0

Рис. 11.3. График спреда RBV0/HOV0

Таблица 11.2

Покупка спреда RBV0/HOV0

 

 

RBV0

 

HOV0

Спред

26.08.2010

Продажа

1,8359

Покупка

1,9915

-0,1556

30.08.2010

Покупка

1,9074

Продажа

2,0446

-0,1372

Результат по одному контракту

 

-0,0715

 

0,0531

 

Результат в $ по одному контракту

 

-$3.003,00

 

$2.230,20

 

Спред в $

 

 

 

 

-$772,80

Для того чтобы дать более полное представление о методике подсчета результатов торговых сделок, ниже приводятся два примера, один из которых описывает ситуацию получения инвестором прибыли, другой – убытка. Предположим, что 22.09.10 инвестор решил купить спред между декабрьскими за 2010 год...
Автор ,
спред, 2010, контрактами,
Глава:  1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 
Комментарии (0):
 
Свернуть
Загрузка...
Загрузка...
 
 
 
 
 
 
 
Root 2014г.
Копирование материалов сайта разрешено только при наличии активной ссылки на www.fondovik.com
Top-100 блогов инвесторов, 
трейдеров и аналитиков
Яндекс.Метрика Рейтинг@Mail.ru